史密斯菲爾德食品公司有4個生豬場、85萬頭種豬、40家豬肉加工廠、1580萬頭豬的產量,產品不僅供應美國國內,還出口中國、日本、墨西哥等市場。財報顯示,史密斯菲爾德2012年財年(截止到2012年4月29日)銷售額為131億美元,凈收入為3.6億美元。在營收中,豬肉部門貢獻111億美元、生豬生產部門貢獻30.5億美元,國際業(yè)務部門貢獻14.7億美元。截至2012年,該公司債務為16.4億美元,資產負債率33%。
收購收購背景分析人士認為,美國政府批準雙匯收購史密斯菲爾德的原因有三:首先,美國需要外國投資促進美國經濟增長和就業(yè)。當前,美國經濟依然在低速復蘇,失業(yè)率雖有下降,但仍居7.3%的高位。其次,農業(yè)并非敏感領域,如果連這筆交易也不批準,將大大削弱外國投資者對美國市場的興趣。最后,雙匯承諾保留史密斯菲爾德管理層和員工,獲得勞工組織和地方政府支持。
收購公告2013年5月29日,雙匯國際控股有限公司和美國史密斯菲爾德食品公司(Smithfield Foods,NYSE:SFD)聯合發(fā)布公告稱,雙匯國際將以總價71億美元收購史密斯菲爾德。根據協議條款,雙匯國際將支付史密斯菲爾德47億美元現金,并承擔后者債務約24億美元。雙匯國際的收購價為每股34美元,較史密斯菲爾德5月28日收盤價25.97美元溢價31%。以5月28日收盤價估算,史密斯菲爾德市值約為36億美元。
受收購消息影響,當地時間5月29日,史密斯菲爾德開盤價為32.55美元,較前一交易日的收盤價大漲逾25%。雙匯國際承諾,收購完成后將保持史密斯菲爾德的運營不變、管理層不變、品牌不變、總部不變,同時不裁減員工,不關閉工廠,并將與美國生產商、供應商、農場繼續(xù)合作。雙匯國際、雙匯集團董事長萬隆表示,此次收購是中美兩個世界很大經濟體內很大豬肉企業(yè)的結合,集中了先進的科技、資源、技術和人才,優(yōu)勢互補,將形成世界很大的豬肉企業(yè)。據悉,此項交易已獲得雙方董事會的一致批準,尚需獲得史密斯菲爾德股東批準。
此外,該交易還需要接受美國外國投資委員會的審批。在獲得監(jiān)管批準并滿足例行成交條件后,兩公司預計此項交易將于今年下半年完成。完成收購中國雙匯國際公司與美國食品公司史密斯菲爾德2013年9月6日晚聯合宣布,兩家公司之間的收購交易獲得美國財政部牽頭的外國在美投資委員會批準,豎起了繼2012年年萬達收購AMC后中國企業(yè)“走出去”的又一里程碑。2013年9月6日美國食品公司史密斯菲爾德宣布,中國雙匯國際71億美元收購史密斯菲爾德的交易已獲得美國聯邦政府批準。
史密斯菲爾德當天發(fā)表聲明說,該項收購交易已獲得美國財政部牽頭的外國在美投資委員會的批準。聲明還說,完成這筆交易還需等待史密斯菲爾德公司股東批準,史密斯菲爾德將于2013年9月24日舉行股東大會對此進行投票。[3] 2013年9月24日雙匯71億美元收購全球很大豬商史密斯菲爾德(Smithfield)的交易獲得了后者的股東批準,這意味著這宗中國企業(yè)在美很大規(guī)模的收購案掃清了所有障礙。史密斯菲爾德預計將在9月26日最終完成交易,從交易所退市后將作為雙匯國際的全資子公司。
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